随着中国资本市场改革的持续深化，基金投资顾问业务正迎来关键的制度性转变。监管部门宣布，基金投顾业务将从试点阶段全面转向常规化运作，这标志着行业从探索与规范，正式步入成熟发展的新阶段。
此次转型的核心，不仅在于业务模式的常态化，更在于服务场景的显著扩围。一方面，业务范围将从公募基金领域，有计划地拓展至符合条件的私募基金产品。这一举措将极大丰富投顾策略的底层资产选择，使得基于不同风险收益特征和客户需求的资产配置方案更为精细化与多元化。对于高净值客户而言，这意味着能通过专业投顾服务，更合规、更便捷地触及多元化的另类投资机会。
另一方面，服务场景的深度融合成为亮点。政策明确提出，将研究把个人养老金产品纳入基金投顾的服务范畴。在人口老龄化与个人养老金制度推广的大背景下，这一前瞻性布局意义深远。基金投顾机构可以凭借其资产配置专业能力，为参与第三支柱养老的广大民众提供贯穿生命周期的养老投资规划、产品筛选与长期陪伴服务，真正将“顾问”价值注入养老储备的长期过程，有助于提升国民养老财富的积累效率与投资体验。
政策亦关注到特定非金融场景下的财富管理需求，例如拟探索将因私出入境中介服务等场景纳入协同考量。这反映出监管思路正从单一的产品销售导向，转向以客户为中心的全方位财富生命周期管理。在跨境资产配置、海外教育、身份规划等需求日益增长的今天，将专业金融投顾服务与相关生活场景有机结合，能够为客户提供一站式、跨领域的综合解决方案，提升服务的深度与粘性。
从试点到常规，从公募到“公募+私募”，从单纯投资到“投资+养老+生活场景”，基金投顾业务的这次升级，清晰地勾勒出中国财富管理市场向着专业化、个性化、综合化演进的道路。对持牌机构而言，这既是巨大的市场机遇，也对投研能力、客户洞察、合规风控及生态合作提出了更高要求。对于广大投资者而言，则意味着未来能享受到更普惠、更智能、更贴合自身多元化目标的财富管理服务。一个以客户利益为核心、服务实体经济、助力共同富裕的投顾新时代，正在加速到来。
